Você pode modificar seu XML adicionando/excluindo tags com algo como o seguinte, por meio de AppendChildXML e deleteXML .
No exemplo, a primeira parte retorna seu XML com uma tag a mais, enquanto a segunda coluna exclui uma tag que corresponda à condição entre [...]:
with xmlTab(val) as (
select xmlType('<employee>
<id>FMCSC00015</id>
<year>2016</year>
<month>1</month>
<PAYMSTR_SALHDNM>BASIC PAY</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>35600</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>ASSOCIATION SUBSCRIPTION</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>240</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>TELEPHONE ALLOWANCE</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>800</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>HOUSE RENT DEDUCTION</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>2587.5</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>MEDICAL ALLOWANCE</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>700</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>GAS BILL</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>450</PAYMSTR_AMOUNT>
<PAYMSTR_SALHDNM>LIFE INSURANCE PREMIUM (D)</PAYMSTR_SALHDNM>
<PAYMSTR_AMOUNT>1718</PAYMSTR_AMOUNT>
</employee>')
from dual
)
select APPENDCHILDXML( val,
'employee',
XMLType('<PAYMSTR_SALHDNM>SONALI BANK LOAN-4</PAYMSTR_SALHDNM>')
) as APPEND,
DELETEXML(val,'/employee/PAYMSTR_AMOUNT[.="1718"]') AS DEL
from xmlTab
O XML a ser adicionado pode ser construído dinamicamente lendo dados de outra tabela, por exemplo desta forma:
with test as
(
select 'PAYMSTR_SALHDNM' tag, 'SONALI BANK LOAN-4' val from dual union all
select 'PAYMSTR_SALHDNM' tag, 'GAS BILL' val from dual
)
select XMLELEMENT(tag, val) from test
