Isso realmente parece muito com magic_quotes_gpc = On . Você está desabilitando no php.ini ou em tempo de execução? Ele precisa ser o primeiro, caso contrário, permanecerá ligado.

http://www.php.net/manual/en/security .magicquotes.disabling.php

The magic_quotes_gpc directive may only be disabled at the system level, and not at runtime. In otherwords, use of ini_set() is not an option.