Você pode usar
ISNULL(....)
SET @Concatenated = ISNULL(@Column1, '') + ISNULL(@Column2, '')
Se o valor da coluna/expressão for realmente NULL, o segundo valor especificado (aqui:string vazia) será usado.
ISNULL(....)
SET @Concatenated = ISNULL(@Column1, '') + ISNULL(@Column2, '')