Dê uma olhada neste pequeno artigo.
Solução parafraseada aqui:
Crie sua tabela:
CREATE TABLE zip_codes
(ZIP char(5), LATITUDE double precision, LONGITUDE double precision,
CITY varchar, STATE char(2), COUNTY varchar, ZIP_CLASS varchar);
Copiar dados de seu arquivo CSV para a tabela:
COPY zip_codes FROM '/path/to/csv/ZIP_CODES.txt' WITH (FORMAT csv);