Você está fazendo certo retornando o -- All -- opção como parte do conjunto de dados no qual a consulta se baseia.

Você está recebendo o <Select a Value> mensagem porque, bem, você não selecionou um valor. O que você precisa fazer é atribuir o valor padrão de -- All -- a este parâmetro. Abra as configurações de parâmetro e clique na guia Default Values ​​e insira o valor padrão, que neste caso é Null para -- All -- .